2010年證券從業資格考試 - 基礎知識重點摘要八

第八章證券市場監管

知識點801（P255-287）：證券市場法律法規（多選、判斷）

□證券市場法律法規分為三個層次：第一層次，法律（法結尾）;第二層次，行政法規（條例結尾）;第三層次，部門規章（辦法或規定結尾）。

1999年7月1日《中國證券法》實施，2006年1月1日修訂后生效。

1994年《公司法》實施，2006年1月1日修訂后生效：有限責任公司最低注冊資本額降低至3萬元，其中投資公司可以在5年內繳足;貨幣出資不得低于30%;有限責任公司設立監事會，其成員不得少于3人;有限責任公司監事會會議每年至少一次，股份有限公司至少6個月一次;上市公司董事會成員中應當有1/3以上的獨立董事;上市公司在1年內購買、出售重大資產或擔保超過公司資產總額的30%的，應當由股東大會作出決議，并2/3以上通過;董事會會議由1/2以上無關聯關系董事出席;公司上市條件公司股本總額降低至3000萬元。

2004年《基金法》。

1997年《刑法》，2006年修訂。

2008年《證券公司監督管理條例》：證券公司應當每年結束之日起4個月內報送年報;每月結束日起7個工作日內報送月報;證券公司股東的非貨幣財產出資總額不得超過證券公司注冊資本的30%;持有或實際控制證券公司5%以上股權要經證監會批準;證券公司應當有3名以上從業滿2年的高級管理人員;高級管理人員離任的進行審計，2個月內報證監會。

2008年《證券公司風險處置條例》

允許收購人在收購完成后12個月每年增持不超過2%（P281）;對于收購人取得上市公司發行的新股30%的，可以向監管部門申請免于履行要約義務（P281）;□證券公司申請融資融券業務試點的條件（P282）：經紀業務滿3年的創新試點類證券公司;2年內未違規;最近6個月凈資本均在12億元以上;實現第三方存管;其他條件。2005年《證券投資者保護基金管理辦法》，□投資者保護基金的來源（1分多選題）：（P284）（1）交易所交易經手費的20%;（2）證券公司按營業收入的0.5%-5%;（3）申購凍結資金的利息;（4）依法向有關責任人追償所得和證券公司破產清算中受償收入;（5）捐贈;（6）其他合法收入。中國證券投資者保護基金有限責任公司2005年8月成立。2006年《證券市場禁入規定》（P286）：□違反法規情節嚴重的，對有關責任人采取3-5年的證券市場禁入措施;行為惡劣的，5-10年禁入措施;情節特別嚴重的采取終身的禁入措施

知識點802（P288）：證券市場的行政監管（重點）。

“法制、監管、自律、規范”八字方針。□證券市場監管的原則：

1、依法監管。

2、保護投資者利益原則。嚴厲打擊損害中小投資者利益的行為，權利維護市場的三公，是各國證券監管的首要任務。

3、三公原則：公開、公平、公正。

4、監管與自律相結合。

□國際證監會證券監管三個目標：一是保護投資者;二是保證證券市場的公平、效率和透明;三是降低系統性風險。其中保護投資者合法權益是證券監管的首要目標。

□ 證券市場監管的三個手段：

1、法律手段。這是監管部門的主要手段。

2、經濟手段。

3、行政手段。

我國逐步形成了五位一體的監管體系，即證監會及派出機構、交易所、行業協會和投資者保護基金公司的監管和自律體系。中國證監會成立于1992年并在全國設9個稽查局和36個地方證監局。

信息披露基本要求：全面性、真實性、時效性。

上市公司應當自半年結束之日起兩個月報送中期報告（年報4個月）。

□操縱市場行為包括（1分多選題）（選項中有交易價格和數量）：

1、單獨或合謀，集中資金優勢、持股優勢或信息優勢，操縱證券交易價格或數量;

2、與他人串通，以事先約定的時間、價格和方式，影響證券交易價格或交易量;

3、在自己實際控制的賬戶之間進行交易，影響證券交易價格或交易量;

4、其他手段。

包括事前處理和事后處理：對操縱行為處罰和受害者賠償。□證券法規定：“操縱市場的，沒收違法所得，并處以違法所得1-5倍罰款;沒有違法所得或不足30萬元的，處以30萬元-300萬元的罰款。單位操縱市場的，對直接負責人給予警告，并處10萬元-60萬元的罰款。

□欺詐客戶行為包括（答案多數一目了然）：

1、違背客戶的委托為其買賣證券

2、不在規定時間內向客戶提供交易的書面確認文件

3、挪用客戶證券或資金

4、未經客戶委托，擅自為客戶買賣證券或嫁接客戶名義買賣證券

5、為牟取傭金收入，誘使客戶進行不必要的證券買賣

6、傳播虛假或誤導投資者的信息

7、其他違背客戶真實意思表示，損害客戶利益的行為（這是判斷標準）。

□內幕交易行為主體包括：

1、發行人的高級管理人員

2、持有公司5%以上股份的股東及其高級管理人員

3、發行人控股的公司及其高管人員