近日，中國銀行業協會公布的銀行業榜單顯示，廣東省內有6家農商銀行進入2020年銀行業機構100強行列(按2019年末核心一級資本凈額排名)，依次為廣州農商銀行、東莞農商銀行、深圳農商銀行、順德農商銀行、南海農商銀行和佛山農商銀行。其中廣州農商銀行核心一級資本凈額598.81億元，名列總榜單的第29位。

　　那么，近年來上述6家機構以及廣東其他農商銀行的全員人均業務指標、平均薪酬情況怎么樣呢?本文在這6家市級農商銀行之外，另隨機選取惠州農商銀行、中山農商銀行、江門農商銀行、龍門農商銀行、四會農商銀行、原端州農商銀行(2020年2月高要、端州、鼎湖3家農商銀行正式合并為肇慶農商銀行)合計12家機構作為樣本，進行比較分析(除廣州農商銀行為合并口徑以外，其他均為母行口徑)。

附圖一

　　員工數量變化情況

　　2019年末，上述12家樣本機構員工數量合計40377人，同比增長10.04%;同期12家機構總資產合計27001.64億元，同比增長14.32%(相關詳情見本文附圖二)。員工數量增長趨勢與同期資產規模增長趨勢一致，但是數值相對偏小。

　　從絕對數量看，員工數量最多的是在H股上市的廣州農商銀行，2019年末合并口徑員工數量12668人(含并表的25家村鎮銀行、1家絕對控股的省外農商銀行);按母行口徑2018年末為7221人。

　　從年度增長看，2019年度員工數量增長最高的是佛山農商銀行，由上年末的1668人增加至2019年末的3008人，增幅80.34%;這與其同期總資產同比增長59.56%相對應。增幅最低的是原端州農商銀行-13.55%，這與該銀行當年進行合并有關。一般機構在合并時期人事上均會凍結編制、“只退不進”。

　　需要說明的有兩點。一是本文各行員工數據主要來源于其年度報告，少量來自工商登記的參保人數。二是后文進行全員平均薪酬測算采用“年度平均員工數量”，即某一年度年初數與年末數的平均值，而非簡單的年末數值。

　　此外，由于江門農商銀行于2018年9月才正式合并成立(原為江門新會農商銀行和江門融和農商銀行兩家法人機構)，所以后文只測算其2019年度平均薪酬，其他各行均測算2018年和2019年兩個年度的平均薪酬。

附圖二

　　人均業務指標情況

　　第一，人均管理資產。2019年末，上述12家樣本機構加權人均資產為6687萬元，明顯高于同期全國農村金融機構人均資產4270萬元的平均水平。

　　其中，人均管理資產最多的是深圳農商銀行10428萬元，最少的是縣級機構廣東龍門農商銀行1830萬元(相關詳情見本文附圖三)。這反映出即使在同一省份內不同地區的區域金融水平存在較大差異性。

　　第二，人均利潤總額。2019年度，上述12家樣本機構實現利潤總額合計352.31億元，同比增長11.82%(增幅并不考慮無2018年全年數據的江門農商銀行);加權人均利潤總額87.3萬元。從附圖三中我們可以看到，12家機構相互比較時，人均總資產與人均利潤總額高度正相關。

　　與同期九臺農商銀行、大興安嶺農商銀行、長春農商銀行等東北地區17家樣本農商銀行加權人均利潤總額22.7萬元相比，廣東12家樣本機構的數值明顯高出較多。

　　值得一提的是，2019年上述12家機構中有2家利潤總額出現負增長。一是原端州農商銀行。

　　2019年度該銀行實現利潤總額1.64億元，同比增長-10.87%;直接原因在于一方面由于投資收益減少造成營業收入同比下降2.53%，另一方面由于計提資產減值損失增加導致營業支出同比上升3.20%。深層原因一方面在于年末總資產149.52億元，比上年同期減少15.32億元;另一方面該銀行信貸資產質量不高，年末不良貸款余額1.29億元，不良率1.55%，關注率達到6.31%。

　　二是深圳農商銀行。2019年該銀行(母行口徑)實現利潤總額49.73億元，同比增長-1.15%;主要原因在于同期計提資產減值損失15.38億元，同比增長67.08%，拉高了營業支出。

附圖三

　　薪酬總額結構情況

　　2019年度，12家樣本農商銀行支出薪酬總額(包括工資獎金、福利、“五險一金”，以及延期支付部分)合計138.72億元，同比增長11.84%(同樣增幅并不考慮江門農商銀行);薪酬增幅與同期利潤總額11.82%的增幅幾乎一樣，反映出收入與利潤決定員工薪酬的商業經營要求。

　　其中，薪酬總額增幅最高的是佛山農商銀行39.30%(相關詳情見本文附圖四)，與其利潤總額同比增長55.78%相對應。增幅最低的是原端州農商銀行-11.83%，也與其利潤總額負增長相對應。

　　此外，12家機構中大部分的相關年報沒有披露薪酬總額分項子科目數值，因此對于薪酬結構分析只能以順德農商銀行1家機構為例。2019年，該銀行工資(獎金、津貼)在薪酬總額中占比76.57%;福利費6700萬元，占比4.20%;各類社保和住房公積金分別占比12.48%和4.45%。這一薪酬結構具有比較明顯的“重現金薪資、輕福利保障”的特點。

附圖四

　　全員平均薪酬測算

　　通過上述員工數量、薪酬總額分析，我們可以測算出12家樣本機構2018年和2019年的加權平均薪酬均為34.4萬元，即兩年持平，因為12家機構各自的平均薪酬也是有增有降。

　　與同期其他省份農商銀行(樣本機構)平均薪酬相比，廣東12家機構的數值處于中上水平。例如，在其上的是，同期貴州農信6家樣本農商銀行(主要集中在相對發達的貴陽地區)加權平均薪酬38.9萬元;

　　與其相近的是，浙江農信12家樣本農商銀行加權平均薪酬約33.7萬元。而2019年度山西8家樣本、河北5家樣本、山東10家樣本農商銀行的加權平均薪酬分別約為20.1萬元、21.9萬元和29.1萬元;東北地區17家樣本農商銀行的加權平均薪酬約22.6萬元

　　從增幅看，最高的是龍門農商銀行18.73%，主要原因在于一方面由于盈利增長較好而薪酬總額增長較好，另一方面員工數量有所減少;這一現象很明顯反映了公司“減員增效”的成果。當然也有其上年平均薪酬數值基數較低的原因。

　　從數額看，2019年度平均薪酬最低的也是龍門農商銀行約19.5萬元;平均薪酬最高的是深圳農商銀行約50.4萬元(相關詳情見本文附圖五)，基本達到了股份制銀行中的中上水平。

　　關于全員平均薪酬的內部差異性課題，可以用2017年度東莞農商銀行薪酬分配為例進行分析。2017年度，該銀行支出薪酬總額185730萬元，年末員工總數5519人;其中，高管和重要影響崗位員工(一般指客戶經理以上)1049人，對應稅前薪酬總額38244萬元，人均薪酬36.46萬元;而其他“非重要影響”的一般員工4470人，對應薪酬總額147486萬元，人均薪酬32.99萬元。

附圖五

　　高管年度薪酬比較

　　2018年度，廣州農商銀行董事長、行長稅前年薪均為115萬元;順德農商銀行19名高管人員合計領取薪酬2746.7萬元，人均144.56萬元。

　　2019年度，廣州農商銀行行長稅前年薪137.2萬元(因眾所周知的原因，無董事長薪酬數據)，包括行長在內的4名高管人員平均薪酬150.83萬元;佛山農商銀行13名高管人員合計薪酬1487萬元，人均114.38萬元;江門農商銀行13名高管合計薪酬1595.61萬元，人均122.74萬元(相關比較見本文附圖六)。

　　高管人員的不同省份比較，可以對比以下機構。例如，浙江瑞豐農商銀行董事長2018年和2019年薪酬分別為121.57萬元和136.88萬元;又如，2019年度8家上市農商銀行機構的董事長加權平均年薪為141.32萬元。

　　2019年度東莞農商銀行只是披露了集體的大概信息，即當年其關鍵管理人員(包括高管和中層)92人，其中年薪25萬元及以上的60人、以下的32人。

　　深圳農商銀行的高管人員的年薪在整個農商銀行機構全部高管中應該算是最高之一。2019年度，該銀行13名高管人員合計稅前薪酬4748.97萬元，人均年薪365.31萬元;其中董事長、行長、監事長分別為456萬元、452.2萬元和346.56萬元。

附圖六

　　結語

　　由于樣本數量相對偏少，所以前文中關于各區域的樣本農商銀行加權平均薪酬不能全面反映實際全樣本的差異;當然還是可以稍微觀察到部分狀況(這也是一系列分析文章的意義)，并合理估測整體情況。

　　例如，從中可以看出廣東、浙江、江蘇的農商銀行全員平均薪酬和高管平均年薪可能是農商銀行之中較高的。這與人們對區域經濟發達程度的感受比較一致。

　　當然，根據公司內部薪酬額度等級與員工數量占比的“偏分布”模型，無論全員平均薪酬多高，其中總是至少有一半的員工的實際薪酬達不到平均水平。